Главный герой Ин-нам девять лет проработал в структурах южнокорейских спецслужб, а после увольнения выбрал себе опасную профессию наёмного убийцы. Каждая его миссия была выполнена идеально, без лишних вопросов и эмоций, а после последнего заказа — ликвидации главы якудза — он наконец решил оставить прошлое и навсегда уехать в Панаму, где планировал начать спокойную жизнь.
Действие картины разворачивается в древнем Сиаме, на территории современного Таиланда, в период глубокого политического кризиса, когда правление королевы Хиджо Лангказуки находится на грани распада из-за заговора знати и угрозы со стороны пиратских кланов, контролирующих прибрежные воды. Мятежный принц Роэй, желающий занять трон, вступает в сговор с предводителем пиратов по прозвищу Чёрный...