Действие фильма разворачивается в оживленном Гонконге, где улицы полны не только туристов и местных жителей, но и тех, кто зарабатывает на жизнь не совсем законными методами. Главный герой по прозвищу Воробей — один из самых искусных карманников в городе, который вместе с тремя товарищами без проблем вытаскивает кошельки из карманов прохожих и не испытывает нужды в больших деньгах.
Четыре года спустя после событий первой части Ко Чун оставил карточные турниры и переехал во Францию, где женился на женщине, невероятно похожей на его погибшую девушку. У пары скоро должен родиться ребенок, и Ко наконец-то чувствует, что смог оставить опасное прошлое позади. Но спокойствие рушится в один день: из тюрьмы выходит карточный игрок Чау Сиу Линг, который претендует на управление...
Действие картины переносит зрителей в 1967 год, когда разгар войны во Вьетнаме создаёт в Сайгоне атмосферу всеобщего хаоса и беззакония. Трое молодых людей из Гонконга, мечтающие о быстром заработке, решают воспользоваться ситуацией и отправляются в разорённый город, где на каждом шагу их подстерегают опасности.