Действие фильма разворачивается в 1962 году на военно-морской базе Ки-Уэст во Флориде, в разгар Карибского кризиса, когда напряжение между США и Советским Союзом дошло до предела, и жители базы не знали, случится ли ядерная атака. Но даже на фоне всеобщего ожидания катастрофы жизнь не останавливается: подростки переживают первую влюблённость, местные жители ходят в кино, а прокатчик Лоренс...
В канун Рождества весь мир замирает в ожидании волшебства: дети пишут письма с желаниями, взрослые украшают дома и елки, а в голове у каждого крутятся планы на праздничные выходные. Но в это время у главного хранителя рождественского волшебства Санты-Клауса появляются серьезные проблемы: он тяжело заболел, не может встать с постели, а его волшебная оленья упряжка отказывается работать без его...